Đầu tư giá trị là gì?

thời gian phát hành: 2022-04-14

Đầu tư giá trị là gì?

Đầu tư giá trị là một chiến lược đầu tư tập trung vào việc tìm kiếm các cổ phiếu đang được giao dịch với giá thấp hơn giá trị nội tại của chúng.Giá trị nội tại là giá trị thực sự của một công ty, dựa trên các nguyên tắc cơ bản của nó, chẳng hạn như khả năng thu nhập và tiềm năng tăng trưởng của nó.Các nhà đầu tư giá trị tin rằng bằng cách mua những cổ phiếu bị định giá thấp này, cuối cùng họ sẽ được thưởng lợi nhuận khi thị trường công nhận giá trị thực của chúng.

Có một số nguyên tắc chính hướng dẫn các nhà đầu tư giá trị trong việc tìm kiếm các cổ phiếu bị định giá thấp.Đầu tiên, họ tập trung vào các công ty có nền tảng cơ bản vững chắc.Họ tìm kiếm các doanh nghiệp có khả năng kiếm tiền ổn định và triển vọng phát triển mạnh mẽ trong tương lai.Thứ hai, họ cố gắng mua những cổ phiếu này với giá chiết khấu so với giá trị nội tại của chúng.Điều này có nghĩa là trả ít hơn giá trị mà cổ phiếu thực sự có giá trị dựa trên sức mạnh cơ bản của nó.

Cuối cùng, các nhà đầu tư giá trị phải kiên nhẫn.Họ hiểu rằng có thể mất thời gian để thị trường nhận ra giá trị thực của một cổ phiếu.Nhưng họ tin rằng cuối cùng, khoản đầu tư của họ sẽ được đền đáp bằng lợi nhuận.

Lợi ích của đầu tư giá trị là gì?

Đầu tư giá trị là một phương pháp đầu tư nhằm xác định các cổ phiếu bị định giá thấp, có thể mang lại cho nhà đầu tư lợi nhuận cao hơn lợi nhuận có được từ các cổ phiếu được giao dịch tích cực và phổ biến hơn.Đầu tư giá trị có một số lợi ích, bao gồm khả năng thu được lợi nhuận dài hạn lớn hơn, giảm rủi ro và khả năng đầu tư vào các công ty nhỏ hơn có thể không được nhiều người biết đến nhưng có thể có tiềm năng đáng kể.

Một lợi ích chính của đầu tư giá trị là nó có thể giúp giảm rủi ro tổng thể.Bằng cách tập trung vào các cổ phiếu bị định giá thấp, các nhà đầu tư giá trị ít có khả năng bị thiệt hại lớn nếu thị trường đi xuống - trái ngược với các cổ phiếu phổ biến và được giao dịch tích cực hơn, có thể biến động nhiều hơn và có thể bị lỗ lớn hơn ngay cả khi thị trường giảm thấp như kỳ vọng.Ngoài ra, bằng cách đầu tư vào các công ty nhỏ hơn, các nhà đầu tư giá trị thường có thể tiếp cận với các cơ hội tốt hơn so với các cơ hội có sẵn tại các công ty lớn hơn.Điều này có thể dẫn đến lợi nhuận tăng lên theo thời gian vì các công ty nhỏ hơn này có xu hướng trung bình tốt hơn các đối tác lớn hơn của họ.

Một lợi ích chính khác của đầu tư giá trị là khả năng cung cấp lợi ích đa dạng hóa.Bằng cách dàn trải các khoản đầu tư trên nhiều loại chứng khoán khác nhau (bao gồm cả sản phẩm cổ phiếu và trái phiếu), các nhà đầu tư giá trị ít có khả năng bị thua lỗ lớn nếu một loại chứng khoán cụ thể bị giảm giá bất ngờ.

Làm thế nào để biết một cổ phiếu bị định giá thấp?

Khi nói đến việc tìm kiếm các cổ phiếu được định giá thấp, có một số điều chính cần ghi nhớ.Đầu tiên là xem xét các nguyên tắc cơ bản của công ty.Họ có mạnh mẽ và đang phát triển không?Giá cổ phiếu có phản ánh đúng thực tế đó không?Một yếu tố khác cần xem xét là liệu cổ phiếu có được giao dịch giảm giá so với giá trị thực của nó hay không.Cuối cùng, hãy chú ý đến hoạt động mua và bán nội bộ - nếu nhiều người trong cuộc đang bán cổ phiếu của họ, đó có thể là dấu hiệu cho thấy cổ phiếu được định giá quá cao.Nếu bạn muốn thực sự chi tiết, bạn cũng có thể sử dụng các công cụ định giá như tỷ lệ P / E hoặc lợi suất cổ tức để giúp xác định xem một cổ phiếu có bị định giá thấp hay không.

Làm thế nào để tìm được cổ phiếu có giá trị tốt để đầu tư?

Tìm kiếm những cổ phiếu có giá trị tốt để đầu tư vào có thể là một nhiệm vụ khó khăn.Có rất nhiều yếu tố cần xem xét, bao gồm sự ổn định tài chính của công ty, bối cảnh cạnh tranh và triển vọng tăng trưởng tiềm năng của công ty.Dưới đây là một số mẹo về cách tìm cổ phiếu có giá trị tốt:

Trước khi đầu tư vào bất kỳ cổ phiếu nào, điều quan trọng là bạn phải nghiên cứu.Đọc báo cáo tài chính và báo cáo của nhà phân tích để có cái nhìn toàn diện về hoạt động của công ty và triển vọng trong tương lai.Ngoài ra, hãy chú ý đến các câu chuyện tin tức và xu hướng trong ngành liên quan đến công ty mà bạn đang xem xét đầu tư.Điều này sẽ giúp bạn xác định những rủi ro và cơ hội tiềm ẩn trước khi quyết định đầu tư.

Khi tìm kiếm các cổ phiếu có giá trị tốt, điều quan trọng là phải xem xét cả quy mô và sự đa dạng của ngành.Cổ phiếu vốn hóa lớn có xu hướng ổn định hơn so với cổ phiếu vốn hóa nhỏ, nhưng chúng cũng mang lại cơ hội tăng vốn lớn hơn (nếu giá cổ phiếu tăng). Ngược lại, cổ phiếu vốn hóa nhỏ có xu hướng biến động nhiều hơn nhưng có thể cung cấp tỷ lệ rủi ro / phần thưởng tốt hơn do tiềm năng tăng trưởng cao hơn.Ngoài ra, việc đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn trên các lĩnh vực khác nhau có thể giúp giảm thiểu rủi ro tổng thể đồng thời mang lại khả năng tiếp xúc với các xu hướng kinh tế khác nhau.Ví dụ, các công ty công nghệ có xu hướng trải qua mức độ biến động cao nhưng cũng có triển vọng tăng trưởng mạnh mẽ theo thời gian.Theo đó, các loại hình công ty này đầu tư xuất sắc khi được coi là một phần của chiến lược danh mục đầu tư cân bằng.

  1. Làm nghiên cứu của bạn
  2. Xem xét quy mô và sự đa dạng của lĩnh vực

Tôi có nên chỉ đầu tư vào cổ phiếu giá trị không?

Không có câu trả lời phù hợp cho tất cả cho câu hỏi này, vì cách tốt nhất để đầu tư vào cổ phiếu phụ thuộc vào tình hình tài chính và mục tiêu của cá nhân bạn.Tuy nhiên, một số chuyên gia cho rằng nhà đầu tư nên tập trung chú ý vào các cổ phiếu giá trị, mà điển hình là các công ty nhỏ hơn với giá cổ phiếu thấp hơn và mức sinh lời cao hơn.

Theo nghiên cứu do Morningstar thực hiện, cổ phiếu giá trị tốt hơn cổ phiếu tăng trưởng trung bình 2 điểm phần trăm mỗi năm trong dài hạn.Điều này có nghĩa là, theo thời gian, một danh mục bao gồm chủ yếu là các cổ phiếu có giá trị sẽ có thể đạt được lợi nhuận lớn hơn một danh mục bao gồm các cổ phiếu tăng trưởng.

Tuy nhiên, có một số yếu tố cần xem xét khi quyết định có đầu tư vào cổ phiếu giá trị hay không.Đầu tiên và quan trọng nhất, điều quan trọng là phải hiểu điều gì khiến một công ty đáng đầu tư vào - một điều có thể khó thực hiện nếu không có thông tin nội bộ.Thứ hai, điều quan trọng là đảm bảo rằng bạn cảm thấy thoải mái với rủi ro liên quan đến các loại đầu tư này - cổ phiếu định giá có xu hướng biến động nhiều hơn cổ phiếu tăng trưởng.Cuối cùng, điều quan trọng cần nhớ là không phải tất cả các cổ phiếu có giá trị đều được tạo ra như nhau - một số có thể phù hợp hơn cho mục đích đầu tư ngắn hạn trong khi những cổ phiếu khác có thể phù hợp hơn cho các chiến lược đầu tư dài hạn.

Làm thế nào để biết khi nào nên bán một cổ phiếu giá trị?

Khi nào bán một cổ phiếu giá trị

Không có một câu trả lời chắc chắn nào cho câu hỏi này, vì nó phụ thuộc vào mục tiêu đầu tư cá nhân và tình hình tài chính cá nhân của bạn.Tuy nhiên, có một số hướng dẫn chung có thể giúp bạn đưa ra quyết định đã đến lúc bán một cổ phiếu có giá trị.

Đầu tiên và quan trọng nhất, hãy luôn tham khảo ý kiến ​​của cố vấn tài chính trước khi thực hiện bất kỳ thay đổi lớn nào đối với danh mục đầu tư của bạn.Họ có thể giúp bạn xác định cổ phiếu nào đáng bán và cung cấp hướng dẫn về thời điểm thích hợp nhất để bạn làm điều đó.

2) Xem xét triển vọng dài hạn của công ty.Một cách tốt để xác định xem cổ phiếu có đáng bán hay không là xem xét hoạt động lịch sử của nó so với các công ty tương tự khác trong ngành.Nếu cổ phiếu này có kết quả kém hơn so với các cổ phiếu khác trong những năm gần đây, có thể đã đến lúc phải tiếp tục. 3) Phân tích các nguyên tắc cơ bản của công ty - bao gồm tốc độ tăng trưởng doanh thu, tỷ suất lợi nhuận, khả năng tạo dòng tiền và mức nợ - trước khi đầu tư vào bất kỳ công ty nhất định nào.Những yếu tố này sẽ cho bạn ý tưởng về việc doanh nghiệp đang hoạt động tốt như thế nào và liệu có bất kỳ rủi ro tiềm ẩn nào liên quan đến việc sở hữu nó hay không. 4) So sánh giá của các cổ phiếu tương tự - nếu hai hoặc nhiều cổ phiếu trong một ngành cụ thể đã thấy giá của chúng tăng hoặc giảm gần đây, điều đó có thể cho thấy rằng đã đến lúc bạn bán một trong những cổ phiếu đó (hoặc mua một cổ phiếu khác).

Đầu tư giá trị có những rủi ro gì?

Có một số rủi ro liên quan đến đầu tư giá trị, bao gồm cả rủi ro hoạt động kém hiệu quả.Ngoài ra, các nhà đầu tư giá trị có thể phải đối mặt với sự biến động gia tăng và sự sụp đổ của thị trường do kết quả của các chiến lược đầu tư của họ.Cuối cùng, có rủi ro là danh mục đầu tư của một cá nhân sẽ bị thu giữ bởi các cơ quan quản lý hoặc các bên thứ ba khác trong trường hợp gặp khó khăn về tài chính.

Một số cạm bẫy phổ biến của các nhà đầu tư giá trị là gì?

Các nhà đầu tư giá trị thường bị chỉ trích vì cách tiếp cận đầu tư bảo thủ và có xu hướng hoạt động kém hiệu quả hơn so với thị trường.Dưới đây là một số cạm bẫy phổ biến của các nhà đầu tư giá trị:

  1. Tập trung vào hiệu suất ngắn hạn thay vì tiềm năng tăng trưởng dài hạn.
  2. Không sẵn sàng chấp nhận rủi ro để đạt được lợi nhuận lớn hơn.
  3. Triển vọng quá bi quan, có thể khiến họ bán cổ phiếu thua lỗ ngay cả khi chúng vẫn bị định giá thấp.
  4. Không đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ trên nhiều loại tài sản, điều này có thể khiến họ dễ bị biến động mạnh trên thị trường.
  5. Bỏ qua phân tích cơ bản (kiểm tra chi tiết báo cáo tài chính của một công ty) để ủng hộ các chỉ số cảm tính (chẳng hạn như biến động giá cổ phiếu).

Làm thế nào để tránh trả quá nhiều cho một cổ phiếu?

Khi bạn đang cân nhắc có nên mua cổ phiếu hay không, điều quan trọng là phải nhận thức được rủi ro và phần thưởng liên quan đến khoản đầu tư.Một cách để tránh trả quá nhiều cho một cổ phiếu là sử dụng tỷ lệ giá trên thu nhập (P / E) làm hướng dẫn.Tỷ lệ P / E đo lường mức độ đắt đỏ của một cổ phiếu so với thu nhập của nó.Tỷ lệ P / E cao cho thấy cổ phiếu được định giá quá cao, và có thể là dấu hiệu cho thấy công ty đang gặp khó khăn.Nếu bạn không chắc chắn về việc một cổ phiếu cụ thể có bị định giá quá cao hay không, hãy cân nhắc sử dụng một thước đo giá trị khác, chẳng hạn như lợi tức cổ tức hoặc thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS). Luôn tự nghiên cứu trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào.